民国初期,扬州“太液池”浴池的扦脚师萧八腊子因替江南省督军治好了脚疾,被提升为“少校带刀侍卫”。萧八腊子为了查清老丈人“神刀六”的冤案,被大智若愚的督军委任为代县长,阴错阳差误入官场。他扬善惩恶,打击贪官污吏,以草根小人物特有的机智见招拆招,逢凶化吉,和厨师香妹子、美发师飞刀凤联手,相继侦破县城命案、扬州道和盐商勾结的贪渎大案,为江南老百姓除去一大祸害。萧八腊子经飞刀凤介绍参加了救国会,被秘密派遣到“辫子军”,利用 “扦脚刀”上的绝活技艺潜伏在敌营,查出隐蔽在江南省的大内奸,立了奇功。萧八腊子回归故乡,开办了自己的澡堂子,督军赐予金匾“天下第一刀”。。唐时大月国王子乌力罕(乌日根饰)逃到狄道避难,得到狄道兵马使李存山父女的帮助以及卧龙寺高僧索南坚教化,并由此放下仇恨精心修行,不想篡位的叔叔葛格尔并未放过他,还在伺机杀他灭口,被逼无奈的乌力罕逃回大月国着急父亲的旧部复国成功,却又因为爱人李晨轩(夏晴饰)的离去而迁怒大唐,起兵攻占狄道,险些误将自己的儿子杀死,最后还是在索南坚“以身噬虎”的精神感召下重新认识了自己,将大月国交给大唐,自己回到卧龙寺出家修行。。