本部饱受争议的离奇影片围绕马戏团里一群畸形人展开。矮人汉斯(哈利·厄尔斯 Harry Earles饰)暗自倾心于“正常人”——美貌的秋千表演者克里奥佩特拉(奥尔加·巴古拉诺娃 Olga Baclanova饰),同为侏儒人的弗里达(黛西·厄尔斯 Daisy Earles饰)告诫汉斯,她只是为他的钱财。克里奥佩特拉与“正常人”大力士赫克留斯(道格•霍奇森 Henry Victor饰)两人相好,设计让克里奥佩特拉嫁给汉斯得到钱财。婚礼上,克里奥佩特拉大吼在场的人都是“FREAKS”,激怒了所有畸形人。雨夜,畸形人对这两个“正常人”展开了报复……
本片在1932年发行后因题材过于怪诞而被禁止,成为了当时的赔钱电影。可在当下来看,却是一部难得的“正常”影片。导演向我们抛掷了一个赤裸裸的提问:到底谁才是“正常人”?。古稀之年的王老爷子(宗修迪 饰)最怕寂寞,他独居在平房小院里,退休后无所事事,年轻人又不爱听他唠叨,只好每天找和自已年龄相仿的邻居赵老爷子(雷恪生 饰)下棋解闷。眼看暑期快到了,怎么才能让儿孙门和自己共享天伦之乐呢,他想了一妙招,把一些赝品古董埋在后院,谎称里面埋着老祖宗留下来的古币。消息一经传出,女儿女婿们蜂涌而至,随着几枚“价值连城”的古钱出土,大伙干劲十足,打算重金租用专业设备挖“宝”,王老爷子一看事弄大了,赶紧将真相向赵老爷子合盘托出,请他向儿女们解释清楚,不料没人相信。经专业仪器检测,后院地下果真有宝,这下热闹了......。