本片以大正时代为舞台,描写了真实存在的女演员长谷川泰子(广濑铃饰)、诗人中原中也(木户大圣饰)、评论家小林秀雄(冈田将生饰)男女三人的三角关系和壮烈青春的故事。初出茅庐的女演员长谷川泰子邂逅了后来被称为天才诗人的青年中原中也。互相虚张声势的两人互相吸引,开始一起生活。后来两人搬到了东京,中也的朋友、后来代表日本的文艺评论家小林秀雄前来拜访。可以说是偶然的相遇,不久后打乱了3人的命运。。方世玉从小在母亲苗翠花的培养下刻苦习武,后又到少林寺学艺。如今艺满下山,返粤途中在杭州除掉了武林败类雷老虎。当方世玉抵达佛山时,正遇先从少林寺归来的胡惠乾率领南艺馆醒狮队与牛化龙的狮队争夺"醉青"失手。胡惠乾幸得方世玉相救,转败为胜。武林恶霸牛化龙被清廷统领曾彪收买,利用武林派系矛盾,伺机消灭方世玉等少林豪杰。此时,雷老虎之弟雷大鹏来到这里找方世玉寻仇,被曾彪和牛化龙蒙骗利用。曾彪不仅要牛化龙、雷大鹏设法置方世玉于死地,还劫持了胡惠乾之妹胡巧珍。方世玉救人心切,陷入曾彪、牛…。横刀、名剑和笑三少是三个齐名江湖的武林高手,但因志向有别,三人走上不同的路,横刀投身朝廷,名剑与笑三少则为争天下第一相约决斗。
笑三少被帮内叛徒诬陷曾深夜入宫奸杀皇妃偷盗宝剑,被不明真相的横刀和四大护卫追捕,为洗清冤屈,笑三少开始同情人蝶舞一起走上躲避追捕、查证实情的征途。历经千难万险,笑三少终于查出名剑之嫂彩衣为保名剑天下第一,倚仗其独特的武技,借诈死七年的“名流花”教主燕敦煌之手和朝廷、横刀及他抗争。计谋失败后,暗恋名剑的彩衣自刎身亡,但在临死前,却依旧惦念著名剑与笑三少决斗的事。。